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新能源何去何从?从复盘中展望电动车行情牛熊演绎
发布日期:2022-05-01 22:23    点击次数:191
 

4.3 “苹果”的故事还能复制吗?

——从复盘中展望电动车行情牛熊演绎

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我们来看第二波行情——特斯拉驱动的电动车行情。所以我说过去10年,全世界的科技股就两个东西——苹果和特斯拉,它们确实改变了世界。

我跟很多人聊完以后,感觉很多人希望电动车行情重现当年的苹果行情,包括也希望特斯拉最终变成苹果。苹果现在市值3万亿美元,特斯拉现在市值1万亿美元,还有两三倍的空间。

但这个希望其实隐含了两个条件。第一个条件就是,新能源汽车的渗透率会迅速提升,跟苹果一样,跟智能机一样。第二个条件就是,新能源汽车也会经历从硬件到软件的发展路径,先炒硬件,最终过渡到软件。

但我想告诉大家的一点是,这样想太简单了,忽视了一些问题。第一个忽视的问题就是,新能源汽车的渗透率能不能像智能机提升得那么快?

我们来看新能源汽车的渗透率。2017年,新能源汽车的渗透率是2.65%,2018年是4.45%,2019年是4.68%,2020年是5.24%,变化不大。2021年,新能源汽车的渗透率一下子从5.24%提升到13.36%。并且如果以月度来看,2021年12月新能源汽车的单月渗透率已经达到25%左右了。

于是大家线性外推,认为按照这个速度,2022年应该是25%,2023年是40%,2026年是60%,到2028年就是90%。现实会不会这样?我个人判断不太可能。为什么不太可能?如果不用智能机,我就会被社会淘汰。但是再过5年,开燃油车也不会被社会淘汰。可能20年以后,你发现燃油车和电动车还是平分秋色。

我不知道大家拿到苹果手机的感觉是什么,我在2010年第一次拿到iPhone 4的时候,我就觉得这玩意太炫酷了,这就是来自未来的手机,不可能不换成智能机。但我觉得未来还是会有很多人一直开燃油车。

从这个角度来讲,指望新能源汽车的渗透率像智能机一样这么提升,是不太现实的,而且最终很有可能是燃油车和新能源汽车长期并存,不会像智能机时代,功能机几乎没有生存的可能性。

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